الأصول الرقمية السوق يرحب بجولة جديدة من التوسع: التوافق مع الفكرة المؤسسات واحتضان البنوك
ارتفع قيمة البيتكوين بشكل ملحوظ في فترة زمنية قصيرة، وهذا لا ينعكس فقط في تخطي قيمته السوقية تريليون دولار، بل الأهم أنه حصل على اعتراف من المؤسسات المالية التقليدية والشركات الكبرى. قامت إحدى الشركات المعروفة لصناعة السيارات الكهربائية باستثمار 1.5 مليار دولار لشراء البيتكوين، وفي غضون 10 أيام فقط حققت ربحًا مؤقتًا قدره 800 مليون دولار، وهو ما يتجاوز إجمالي أرباح تلك الشركة على مدار سنوات من تصنيع السيارات.
في الوقت نفسه، جمعت شركة تكنولوجيا أخرى 10.5 مليار دولار من خلال السندات القابلة للتحويل، بهدف الاستمرار في زيادة حيازتها من البيتكوين. منذ العام الماضي، قامت الشركة بشراء أكثر من 70,000 عملة بيتكوين. تعكس هذه الاستجابة الإيجابية التوافق مع الفكرة، اعتراف السوق بالبيتكوين كأداة للتحوط ضد التضخم.
من الجدير بالذكر أن ليس فقط الشركات والأثرياء يقومون بشراء البيتكوين بكميات كبيرة، بل إن القطاع المصرفي التقليدي قد تسارع أيضًا في قبول الأصول الرقمية خلال العامين الماضيين. وهذا بلا شك يمهد الطريق للاستخدام الواسع للأصول الرقمية في المستقبل.
!
البنوك و الأصول الرقمية: انفتاح ثنائي، تسريع الاندماج
لطالما كانت إحدى المخاوف الرئيسية للجهات التنظيمية تجاه سوق التشفير هي نقص طرق الحفظ الموثوقة. ومع ذلك، فقد حدث تحول كبير في هذا الوضع في عام 2020. هناك الآن 35 بنكًا صديقًا لصناعة التشفير ولها علاقات تجارية فعلية مع الشركات الأصلية في التشفير، حيث تهيمن الولايات المتحدة وسويسرا على هذا المجال. تختلف أحجام أصول هذه البنوك، حيث يتجاوز إجمالي أصول 6 منها 2 مليار دولار.
تتميز الولايات المتحدة في مجال البنوك الرقمية، وهذا مرتبط ارتباطًا وثيقًا بمجموعة من الأوامر الإدارية التي أصدرتها مكتب المراقب المالي للعملة (OCC) العام الماضي. لقد سهلت هذه السياسات التكامل بين الشركات الأصلية للعملات الرقمية والبنوك التقليدية. على سبيل المثال، سمح الترخيص الخاص بالدفع الذي أطلقه OCC لبعض الشركات الرقمية بترقية ترخيص شركات الأمانة على مستوى الولاية إلى ترخيص بنك ائتمان وطني. في الوقت نفسه، فتح OCC أيضًا الطريق للبنوك الأمريكية للاحتفاظ بالأصول الرقمية بشكل مباشر.
في هذا السياق، بدأت العديد من عمالقة صناعة البنوك بالدخول في مجال التشفير أو أظهرت موقفًا إيجابيًا. على سبيل المثال، قامت إحدى المؤسسات المالية الكبرى بتقديم خدمات مصرفية للعديد من بورصات العملات الرقمية المرخصة في الولايات المتحدة. وقد أعلنت واحدة من أكبر بنوك الحفظ في العالم أنها ستطلق قسم جديد لحفظ الأصول الرقمية في عام 2021.
تعد سويسرا أيضًا مركزًا للبنوك الصديقة للتشفير. في عام 2019، سمحت هيئة الإشراف المالي السويسرية للشركات التشفيرية المؤهلة بتقديم طلب للحصول على ترخيص مصرفي، ووافقت على العديد من البنوك الكبرى التقليدية للقيام بأعمال وصاية الأصول الرقمية.
في آسيا، قدمت إحدى البنوك الكبرى في سنغافورة منصة تدمج إصدار الأصول الرقمية والتداول والحفظ، وتدعم تبادل العملات المشفرة مع العملات التقليدية.
أصبح البيتكوين الخيار المفضل لشركات المساهمة.
مع استمرار اندماج البنوك التقليدية مع البنوك الرقمية، بدأت المزيد والمزيد من الشركات المدرجة في البورصة بتخصيص بيتكوين. وفقًا للإحصاءات، هناك حاليًا 19 شركة مدرجة في أمريكا الشمالية وأوروبا تمتلك بيتكوين، بالإضافة إلى بعض صناديق "مثل ETF" التي تدير كميات كبيرة من بيتكوين. يصل إجمالي عدد بيتكوين التي تمتلكها هذه المؤسسات إلى 948,720 عملة، مما يمثل 4.747% من إجمالي كمية بيتكوين.
من الجدير بالذكر أن حجم إدارة الأصول لصندوق معروف للأصول الرقمية قد ارتفع بشكل كبير في عام 2020، حيث وصل حتى 20 فبراير 2021 إلى 43.626 مليار دولار أمريكي. وتوقعات السوق تشير إلى أنه سيكون هناك المزيد من المنافسين المماثلين في عام 2021، كما من المتوقع أن يتم إطلاق ETF البيتكوين الذي لم يحصل على الموافقة لفترة طويلة في الولايات المتحدة هذا العام.
!
على سبيل المثال، كان معدل الرسوم الإدارية السنوية لصندوق الثقة في بيتكوين الذي أطلقته إحدى الشركات مؤخرًا 1.75% فقط، مما يقل عن 0.25% مقارنة بصندوق معروف. بدأت كندا بالفعل في تداول صندوقين متداولين في بيتكوين، حيث بلغ حجم التداول في اليوم الأول لأحدهما 165 مليون دولار أمريكي، مما أثار اهتمام المستثمرين الدوليين بما في ذلك الصين.
بالنسبة للشركات المدرجة في البورصة، قد يصبح تخصيص البيتكوين من خلال سوق الأوراق المالية المتوافقة مع القوانين خيارًا أكثر أمانًا. مع ظهور المزيد من أدوات الاستثمار، سيكون لدى هذه المؤسسات قنوات أكثر تنوعًا للمشاركة في سوق الأصول الرقمية.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
بيتكوين big pump引爆 المؤسسات التوافق مع الفكرة热潮 银行业加速拥抱 التشفير资产
الأصول الرقمية السوق يرحب بجولة جديدة من التوسع: التوافق مع الفكرة المؤسسات واحتضان البنوك
ارتفع قيمة البيتكوين بشكل ملحوظ في فترة زمنية قصيرة، وهذا لا ينعكس فقط في تخطي قيمته السوقية تريليون دولار، بل الأهم أنه حصل على اعتراف من المؤسسات المالية التقليدية والشركات الكبرى. قامت إحدى الشركات المعروفة لصناعة السيارات الكهربائية باستثمار 1.5 مليار دولار لشراء البيتكوين، وفي غضون 10 أيام فقط حققت ربحًا مؤقتًا قدره 800 مليون دولار، وهو ما يتجاوز إجمالي أرباح تلك الشركة على مدار سنوات من تصنيع السيارات.
في الوقت نفسه، جمعت شركة تكنولوجيا أخرى 10.5 مليار دولار من خلال السندات القابلة للتحويل، بهدف الاستمرار في زيادة حيازتها من البيتكوين. منذ العام الماضي، قامت الشركة بشراء أكثر من 70,000 عملة بيتكوين. تعكس هذه الاستجابة الإيجابية التوافق مع الفكرة، اعتراف السوق بالبيتكوين كأداة للتحوط ضد التضخم.
من الجدير بالذكر أن ليس فقط الشركات والأثرياء يقومون بشراء البيتكوين بكميات كبيرة، بل إن القطاع المصرفي التقليدي قد تسارع أيضًا في قبول الأصول الرقمية خلال العامين الماضيين. وهذا بلا شك يمهد الطريق للاستخدام الواسع للأصول الرقمية في المستقبل.
!
البنوك و الأصول الرقمية: انفتاح ثنائي، تسريع الاندماج
لطالما كانت إحدى المخاوف الرئيسية للجهات التنظيمية تجاه سوق التشفير هي نقص طرق الحفظ الموثوقة. ومع ذلك، فقد حدث تحول كبير في هذا الوضع في عام 2020. هناك الآن 35 بنكًا صديقًا لصناعة التشفير ولها علاقات تجارية فعلية مع الشركات الأصلية في التشفير، حيث تهيمن الولايات المتحدة وسويسرا على هذا المجال. تختلف أحجام أصول هذه البنوك، حيث يتجاوز إجمالي أصول 6 منها 2 مليار دولار.
تتميز الولايات المتحدة في مجال البنوك الرقمية، وهذا مرتبط ارتباطًا وثيقًا بمجموعة من الأوامر الإدارية التي أصدرتها مكتب المراقب المالي للعملة (OCC) العام الماضي. لقد سهلت هذه السياسات التكامل بين الشركات الأصلية للعملات الرقمية والبنوك التقليدية. على سبيل المثال، سمح الترخيص الخاص بالدفع الذي أطلقه OCC لبعض الشركات الرقمية بترقية ترخيص شركات الأمانة على مستوى الولاية إلى ترخيص بنك ائتمان وطني. في الوقت نفسه، فتح OCC أيضًا الطريق للبنوك الأمريكية للاحتفاظ بالأصول الرقمية بشكل مباشر.
في هذا السياق، بدأت العديد من عمالقة صناعة البنوك بالدخول في مجال التشفير أو أظهرت موقفًا إيجابيًا. على سبيل المثال، قامت إحدى المؤسسات المالية الكبرى بتقديم خدمات مصرفية للعديد من بورصات العملات الرقمية المرخصة في الولايات المتحدة. وقد أعلنت واحدة من أكبر بنوك الحفظ في العالم أنها ستطلق قسم جديد لحفظ الأصول الرقمية في عام 2021.
تعد سويسرا أيضًا مركزًا للبنوك الصديقة للتشفير. في عام 2019، سمحت هيئة الإشراف المالي السويسرية للشركات التشفيرية المؤهلة بتقديم طلب للحصول على ترخيص مصرفي، ووافقت على العديد من البنوك الكبرى التقليدية للقيام بأعمال وصاية الأصول الرقمية.
في آسيا، قدمت إحدى البنوك الكبرى في سنغافورة منصة تدمج إصدار الأصول الرقمية والتداول والحفظ، وتدعم تبادل العملات المشفرة مع العملات التقليدية.
أصبح البيتكوين الخيار المفضل لشركات المساهمة.
مع استمرار اندماج البنوك التقليدية مع البنوك الرقمية، بدأت المزيد والمزيد من الشركات المدرجة في البورصة بتخصيص بيتكوين. وفقًا للإحصاءات، هناك حاليًا 19 شركة مدرجة في أمريكا الشمالية وأوروبا تمتلك بيتكوين، بالإضافة إلى بعض صناديق "مثل ETF" التي تدير كميات كبيرة من بيتكوين. يصل إجمالي عدد بيتكوين التي تمتلكها هذه المؤسسات إلى 948,720 عملة، مما يمثل 4.747% من إجمالي كمية بيتكوين.
من الجدير بالذكر أن حجم إدارة الأصول لصندوق معروف للأصول الرقمية قد ارتفع بشكل كبير في عام 2020، حيث وصل حتى 20 فبراير 2021 إلى 43.626 مليار دولار أمريكي. وتوقعات السوق تشير إلى أنه سيكون هناك المزيد من المنافسين المماثلين في عام 2021، كما من المتوقع أن يتم إطلاق ETF البيتكوين الذي لم يحصل على الموافقة لفترة طويلة في الولايات المتحدة هذا العام.
!
على سبيل المثال، كان معدل الرسوم الإدارية السنوية لصندوق الثقة في بيتكوين الذي أطلقته إحدى الشركات مؤخرًا 1.75% فقط، مما يقل عن 0.25% مقارنة بصندوق معروف. بدأت كندا بالفعل في تداول صندوقين متداولين في بيتكوين، حيث بلغ حجم التداول في اليوم الأول لأحدهما 165 مليون دولار أمريكي، مما أثار اهتمام المستثمرين الدوليين بما في ذلك الصين.
بالنسبة للشركات المدرجة في البورصة، قد يصبح تخصيص البيتكوين من خلال سوق الأوراق المالية المتوافقة مع القوانين خيارًا أكثر أمانًا. مع ظهور المزيد من أدوات الاستثمار، سيكون لدى هذه المؤسسات قنوات أكثر تنوعًا للمشاركة في سوق الأصول الرقمية.