Децентралізація кредитування: еволюційний шлях від ETHLend до Aave V4
Ринок DeFi у першому кварталі 2024 року демонструє значний зріст, причому кредитування, як одна з його ключових функцій, займає 36% TVL у сфері DeFi. У цьому контексті Aave, як важливий учасник, показав відмінні результати: загальний обсяг кредитування у першому кварталі склав 6,1 мільярда доларів, що на 79% більше в порівнянні з попереднім кварталом, доходи від кредитування зросли на 40% до 34,9 мільйона доларів, продовжуючи утримувати лідируючу позицію.
Aave розпочався в травні 2017 року з проекту ETHLend, заснованого Стані Кулечовим. В кінці 2018 року ETHLend трансформувався в Aave, впровадивши модель ліквідних пулів. У листопаді 2023 року Aave Companies змінила назву на Avara та запустила нові бізнеси, включаючи стабільну монету GHO, соціальний мережевий протокол Lens тощо. Наразі Aave V3 стабільно працює на 12 блокчейнах, а пропозиція оновлення версії V4 також буде оголошена в травні 2024 року.
Станом на середину травня 2024 року, Aave займає третє місце за TVL у сфері DeFi, досягнувши 1,0694 мільярда доларів. Avara має штаб-квартиру в Лондоні, налічує приблизно 96 співробітників. Основна команда включає засновника та CEO Стани Кулечова, COO Джордана Лазаро Густава, CFO Пітера Керра та керівника інституційного бізнесу Аджита Трипаті.
Протягом історії розвитку Aave неодноразово отримувала фінансування. У 2017 році через ICO було зібрано 16,2 мільйона доларів, у липні 2020 року отримано 3 мільйони доларів у раунді A, а в жовтні того ж року було завершено раунд B на 25 мільйонів доларів. У травні 2021 року Aave запустилася на Polygon і отримала винагороду за кредитний майнінг у розмірі 200 мільйонів доларів у Matic.
Основний бізнес Aave - це децентралізоване кредитування. Його особливості включають кредитні пулі, модель aToken, інноваційний механізм відсоткових ставок і функцію миттєвого кредитування. Aave V2 спростила архітектуру та впровадила токенізацію боргу, V3 ще більше підвищила ефективність використання коштів і запустила ефективну модель, ізольовану модель і функцію порталу. Невдовзі буде випущено версію V4, яка матиме нову архітектуру та впровадить єдиний шар ліквідності та інші інноваційні рішення.
Позика Aave використовує динамічну модель ставок, яка налаштовується відповідно до рівня використання коштів. Для різних активів існує три стратегії ставок, які підходять для стабільних монет, основних активів і високоризикових активів. Aave також має сувору механіку ліквідації, яка управляє ризиком через параметри, такі як відношення вартості позики, здоровий фактор і поріг ліквідації.
Швидкі позики — це велике нововведення Aave, яке дозволяє беззаставно позичати великі активи та погашати їх у межах одного блоку. Протокол Aave V3 стягує комісію у розмірі 0,05% за кожну транзакцію зі швидкими позиками. Крім того, Aave запровадила механізм делегування кредиту, який дозволяє вкладникам делегувати невикористані кредитні ліміти іншим.
Версія Aave V4 впровадить кілька інноваційних розробок:
Уніфікований рівень ліквідності: спрощення управління ліквідністю між різними функціональними модулями
Премія за ліквідність: ставка позики на основі ризику активів
Нечітке управління відсотковою ставкою: автоматичне регулювання кривої відсоткових ставок для оптимізації капітальної ефективності
Розумні рахунки та сейфи: поліпшення користувацького досвіду та безпеки
Механізм захисту від надмірного боргу: запобігання поширенню поганих боргів
GHO є стабільною монетою, запущеною Aave, яка використовує інноваційні механізми, такі як сприяння, резерви активів та знижкові моделі. Lens Protocol - це соціальний мережевий протокол, запущений Aave на Polygon, який перетворює соціальні дії на NFT. Aave Arc - це рішення для приватних ліквідних пулів, орієнтоване на інституційних інвесторів.
У 2023-2024 роках загальний дохід Aave становив 2,026.46 тисяч доларів США, що є незначним зниженням у порівнянні з минулим роком. Основні джерела доходу включають доходи від кредитування, комісії за миттєві кредити, інші функціональні збори та витрати на карбування GHO. У конкурентній боротьбі на ринку кредитування Aave утримує лідируючу позицію з TVL у 1,025 мільярда доларів США та домінує на кількох основних блокчейнах.
Загальна кількість токенів AAVE становить 16 мільйонів, наразі обіг складає приблизно 14,7 мільйона. AAVE відіграє ключову роль в управлінні платформою та винагородах за стейкінг. Власники можуть отримувати прибуток, безпосередньо стекингуючи AAVE або забезпечуючи ліквідність AAVE-ETH.
Дивлячись у майбутнє, Aave стикається з конкурентним тиском з боку ринку міжланкового кредитування, і йому потрібно прискорити темпи впровадження версії V4. Одночасно Aave потрібно подальше розвивати бізнес стабільної монети GHO та зміцнювати інтеграцію з функцією кредитування. Загалом, Aave все ще зберігає лідерство за рівнем використання активів, часткою ринку та обсягом торгівлі, але йому потрібно продовжувати інновації для зміцнення своєї ринкової позиції.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
22 лайків
Нагородити
22
4
Поділіться
Прокоментувати
0/400
just_here_for_vibes
· 07-12 10:07
Дивіться на нього для ринку
Переглянути оригіналвідповісти на0
MemeTokenGenius
· 07-11 08:47
звільнення Децентралізовані фінанси великих гравців
Незабаром оновлення Aave V4: як позичковий гігант зберігає свою лідируючу позицію
Децентралізація кредитування: еволюційний шлях від ETHLend до Aave V4
Ринок DeFi у першому кварталі 2024 року демонструє значний зріст, причому кредитування, як одна з його ключових функцій, займає 36% TVL у сфері DeFi. У цьому контексті Aave, як важливий учасник, показав відмінні результати: загальний обсяг кредитування у першому кварталі склав 6,1 мільярда доларів, що на 79% більше в порівнянні з попереднім кварталом, доходи від кредитування зросли на 40% до 34,9 мільйона доларів, продовжуючи утримувати лідируючу позицію.
Aave розпочався в травні 2017 року з проекту ETHLend, заснованого Стані Кулечовим. В кінці 2018 року ETHLend трансформувався в Aave, впровадивши модель ліквідних пулів. У листопаді 2023 року Aave Companies змінила назву на Avara та запустила нові бізнеси, включаючи стабільну монету GHO, соціальний мережевий протокол Lens тощо. Наразі Aave V3 стабільно працює на 12 блокчейнах, а пропозиція оновлення версії V4 також буде оголошена в травні 2024 року.
Станом на середину травня 2024 року, Aave займає третє місце за TVL у сфері DeFi, досягнувши 1,0694 мільярда доларів. Avara має штаб-квартиру в Лондоні, налічує приблизно 96 співробітників. Основна команда включає засновника та CEO Стани Кулечова, COO Джордана Лазаро Густава, CFO Пітера Керра та керівника інституційного бізнесу Аджита Трипаті.
Протягом історії розвитку Aave неодноразово отримувала фінансування. У 2017 році через ICO було зібрано 16,2 мільйона доларів, у липні 2020 року отримано 3 мільйони доларів у раунді A, а в жовтні того ж року було завершено раунд B на 25 мільйонів доларів. У травні 2021 року Aave запустилася на Polygon і отримала винагороду за кредитний майнінг у розмірі 200 мільйонів доларів у Matic.
Основний бізнес Aave - це децентралізоване кредитування. Його особливості включають кредитні пулі, модель aToken, інноваційний механізм відсоткових ставок і функцію миттєвого кредитування. Aave V2 спростила архітектуру та впровадила токенізацію боргу, V3 ще більше підвищила ефективність використання коштів і запустила ефективну модель, ізольовану модель і функцію порталу. Невдовзі буде випущено версію V4, яка матиме нову архітектуру та впровадить єдиний шар ліквідності та інші інноваційні рішення.
Позика Aave використовує динамічну модель ставок, яка налаштовується відповідно до рівня використання коштів. Для різних активів існує три стратегії ставок, які підходять для стабільних монет, основних активів і високоризикових активів. Aave також має сувору механіку ліквідації, яка управляє ризиком через параметри, такі як відношення вартості позики, здоровий фактор і поріг ліквідації.
Швидкі позики — це велике нововведення Aave, яке дозволяє беззаставно позичати великі активи та погашати їх у межах одного блоку. Протокол Aave V3 стягує комісію у розмірі 0,05% за кожну транзакцію зі швидкими позиками. Крім того, Aave запровадила механізм делегування кредиту, який дозволяє вкладникам делегувати невикористані кредитні ліміти іншим.
Версія Aave V4 впровадить кілька інноваційних розробок:
GHO є стабільною монетою, запущеною Aave, яка використовує інноваційні механізми, такі як сприяння, резерви активів та знижкові моделі. Lens Protocol - це соціальний мережевий протокол, запущений Aave на Polygon, який перетворює соціальні дії на NFT. Aave Arc - це рішення для приватних ліквідних пулів, орієнтоване на інституційних інвесторів.
У 2023-2024 роках загальний дохід Aave становив 2,026.46 тисяч доларів США, що є незначним зниженням у порівнянні з минулим роком. Основні джерела доходу включають доходи від кредитування, комісії за миттєві кредити, інші функціональні збори та витрати на карбування GHO. У конкурентній боротьбі на ринку кредитування Aave утримує лідируючу позицію з TVL у 1,025 мільярда доларів США та домінує на кількох основних блокчейнах.
Загальна кількість токенів AAVE становить 16 мільйонів, наразі обіг складає приблизно 14,7 мільйона. AAVE відіграє ключову роль в управлінні платформою та винагородах за стейкінг. Власники можуть отримувати прибуток, безпосередньо стекингуючи AAVE або забезпечуючи ліквідність AAVE-ETH.
Дивлячись у майбутнє, Aave стикається з конкурентним тиском з боку ринку міжланкового кредитування, і йому потрібно прискорити темпи впровадження версії V4. Одночасно Aave потрібно подальше розвивати бізнес стабільної монети GHO та зміцнювати інтеграцію з функцією кредитування. Загалом, Aave все ще зберігає лідерство за рівнем використання активів, часткою ринку та обсягом торгівлі, але йому потрібно продовжувати інновації для зміцнення своєї ринкової позиції.