加密市場週報

市場概覽

市場主要趨勢

市場情緒指數升至91%,進入極度貪婪區間。BTC雖然短暫突破10萬美元後回調,但市場整體韌性仍然強勁。ETH的強勢表現帶動了加密貨幣市場普漲,顯示出投資者對主流幣種的持續信心。

穩定幣市值穩步增長,USDT增長1.74%至1410億美元,USDC增長2.03%至402億美元,表明新增資金持續流入加密市場。鏈上數據顯示大額轉帳活動頻繁,機構資金入場跡象明顯。場外溢價維持在合理區間,顯示市場資金供需處於健康狀態。

DeFi板塊總鎖倉量(TVL)從468億美元大幅增長至532億美元,增幅達13.67%。流動性質押項目表現最爲突出,主要受益於底層資產價格漲和質押收益率提升。借貸協議活躍度顯著提升,顯示槓杆需求增加。去中心化交易所交易量持續走高,反映市場活躍度提升。

Meme幣賽道本週表現相對低迷,周回報率僅爲11.94%。新項目發行數量減少,投資者興趣明顯降低。資金開始向具有實際應用場景和基本面的項目轉移。社交媒體討論熱度下降,顯示投資者風險偏好降低。

Layer 1項目獲得最高社交媒體關注度,PayFi賽道周回報率達到40.04%。AI Agent項目開始獲得新一輪市場關注,特別是在Solana、TON和Base鏈上的項目。DeFi項目中的高收益質押產品持續獲得關注。NFT市場交易活躍度有所回升,但整體估值仍在尋底。

熱點賽道

Tron生態

本週TRX代幣價格大幅漲,帶動Tron生態熱度飆升。作爲USDT主要交易鏈,Tron鏈上活動顯著增加:

• TVL從7.97B漲至9.32B,增幅16.93%,在大型公鏈中排名第一
• 活躍帳戶數達367.25萬,周增18.06%
• USDT周交易量1314億美元,周增16.23%
• 主要DeFi項目Justlend和SUN的TVL分別增長55.34%和39.49%

TRX價格漲和Tron作爲USDT主要交易鏈的地位,吸引了大量用戶參與鏈上活動,推動整個生態快速發展。

AI Agent

AI Agent賽道再次成爲市場焦點,主要集中在Solana、TON和Base鏈上。細分爲三個方向:

1. AI Agent Meme幣:如GOAT、ACT等
2. AI Agent發行平台:如Virtuals Protocol、vvaifu.fun等
3. AI Agent底層基礎設施

目前AI Agent發行平台項目更受關注,主要包括:

• Solana鏈:vvaifu.fun
• Base鏈:Virtuals Protocol、AI Agent Layer
• TON鏈:Clanker

VVAIFU、VIRTUAL和CLANKER幣價近期大幅漲,已形成一定市值規模。但均未上線一線交易所,仍處於早期階段。

OpenAI近期動作引發市場對AI賽道的炒作,預計未來10天AI相關項目可能出現投資機會。

DeFi賽道

TVL增長排名前5

1. BounceBit:134.26%
2. Astherus:102.65%
3. StakeDAO:77.17%
4. Flexa:74.51%
5. SaucerSwap:68.16%

流動性質押賽道項目表現突出,主要受益於底層資產價格漲。

賽道整體表現

DeFi總鎖倉量從468億美元漲至532億美元,增幅13.67%。流動性質押、借貸和DEX賽道表現最佳。預計隨着資產價格漲,DeFi項目收益率將繼續提升,吸引更多資金進場。

公鏈表現

TVL增長排名前5:

1. Hedera:74.42%
2. Zircuit:70.79%
3. FIL:54.12%
4. EOS:47.66%
5. Kaia:41.28%

主要受益於代幣價格漲和生態建設進展。

社交媒體熱點

Layer 1項目獲得最高關注度,普遍呈漲趨勢。各公鏈生態中DeFi項目持續火熱,TVL和交易量均有所上升。反映投資者對後市保持樂觀情緒。

市場題材概況

按周回報率,PayFi賽道表現最佳(40.04%),SocialFi表現最差(9.71%)。

下周大事預告

• 12月11日:微軟股東大會審議比特幣投資提案、加拿大央行利率決定、美國CPI數據
• 12月12日:歐洲央行利率決議、第三屆臺北區塊鏈周

下周展望

預計市場將受宏觀數據和微軟投票結果影響,可能呈現震蕩走勢。建議投資者保持謹慎,關注流動性質押、DEX等DeFi賽道,以及AI Agent發射平台項目。