2022年區塊鏈行業主要趨勢分析

2021年對區塊鏈來說是非凡的一年。加密貨幣市值超過3萬億美元,NFT交易量超過230億美元,美國推出首只比特幣期貨ETF,薩爾瓦多將比特幣作爲法定貨幣,以太坊改變了收費方式,DeFi總鎖倉價值(TVL)超過2000億美元。許多新公鏈誕生,區塊鏈錢包用戶增至7000萬。

近期加密貨幣被用作跨境匯款方式。烏克蘭戰爭爆發後,雖然加密市場最初受挫,但已反彈。烏克蘭軍隊不斷收到加密貨幣捐款。加拿大卡車司機抗議者在傳統眾籌渠道被屏蔽後,也收到了加密貨幣捐款。未來人們可以用加密貨幣爲慈善事業捐款,這是傳統金融無法實現的。

加密貨幣採用的增加有利於區塊鏈生態系統多個領域的發展,包括基礎設施改進、應用程序開發、更主流的編程語言採用以及監管和機構採用的增加。以下分析了2022年區塊鏈的主要趨勢:

1. 區塊鏈基礎設施的改進

2022年,隨着新Layer 1公鏈的引入,以及共識協議、交易成本、交易時間和代幣經濟的改進,區塊鏈基礎設施將獲得進一步發展。Layer解決方案也有望進步,提高現有Layer 1的可擴展性,更加關注跨鏈橋的開發,實現多鏈化未來。可擴展性將決定Layer 1和Layer解決方案的競爭格局。

多鏈互操作性解決方案興起

2021年出現了多個Layer 1公鏈和Layer解決方案,跨鏈流動性需求成爲區塊鏈廣泛採用的瓶頸,但也提供了發展機遇。

從2017年到2021年,幾個旨在提高交易速度並降低成本的Layer 1和Layer解決方案相繼問世,包括Polygon、Avalanche、Optimism、Terra和Solana。這些區塊鏈吸引了開發者構建金融應用和遊戲等。

爲了利用不同區塊鏈的獨特優勢並使投資回報最大化,跨鏈轉帳能力變得至關重要。

目前DEX聚合器如Paraswap開始與跨鏈橋集成,允許用戶跨鏈交換代幣。對於未在多鏈部署的應用,也有跨鏈解決方案如Symbiosis Finance、Multichain或Atlasdex。Multichain已吸引了超過77億美元的總鎖倉。

一些主要DeFi應用如Aave、Curve和Uniswap等,最初只部署在以太坊上,現已在多鏈部署。用戶不必爲了與特定應用交互而在不同鏈間轉移流動性。

DEX用戶體驗和資金配置效率改善

今年,去中心化交易所(DEX)的用戶體驗在易用性和資本效率方面將有所改善。

DEX的定價算法將變得更復雜。許多新DEX對算法進行了改進,使其更高效,如Curve、Balancer、Dodo等。這些算法降低了交易的價格影響,允許創建更小的流動性池。

許多DEX採用了訂單簿模型。Uniswap v3將AMM模型轉變爲更接近訂單簿的模型,流動性提供者可將流動性限制在特定價格範圍內。dYdX是採用訂單簿模型的新型DEX,其TVL和交易量迅速上升。

爲改善用戶體驗,DEX領域還做出其他改進,如單邊流動性部署、非永久性虧損保險、批處理和交易淨額、限價訂單、槓杆交易和採用Layer解決方案。

Layer上DeFi採用增加

截至2021年底,各種DApp的資產已超過2410億美元。借貸協議如MakerDAO、Aave、Curve和Anchor Protocol佔總TVL的約25%。DEX也創造了130億美元的TVL。

Layer解決方案的TVL顯著增加,Polygon TVL從1億美元迅速上升至最高80億美元。Arbitrum、Optimism等Layer在2021年下半年發布,獲得大量關注。

隨着參與者增多,DeFi領域變得擁擠,交易成本增加速度降低。主要Layer 1公鏈將迅速飽和,gas費用將漲。

高波動和延遲的gas費用將導致交易滑點,這將成爲以太坊的永恆難題,越來越多資產將轉移到不同層。

Layer解決方案和側鏈提高了交易速度,節省了gas費用,DeFi發展將更強勁。預計2022年更多DeFi應用採用Layer。Layer TVL的增加證明社區已開始接受rollup。

隨着交易速度提升、費用降低以及創新,將Layer 1智能合約部署至Layer的過程將簡化,未來所有主要代幣都將推出Layer版本,橋接將確保它們能在不同層間有效移動。

2. "NFT-Fi"將定義2022年

2021年NFT交易額超230億美元,OpenSea佔主導地位。第三季度NFT交易量超100億美元,佔全年近一半。

借貸/抵押NFT技術將主導該領域。2021年NFT進入公衆視野,對藝術界產生重大影響,獲得主流認可。2022年可能延續這一趨勢。一些公司允許直接交換NFT。NFT不僅可代幣化資產,還可代幣化頭寸。大型機構可將流動性池中的現有頭寸創建代幣,無需平倉即可互換。此外,一些協議允許用戶用NFT作抵押借款,使NFT持有者獲得流動性。

2021年75%的NFT交易在以太坊上進行。2022年NFT交易可能轉移到其他Layer 1和Layer鏈,包括Ronin、Flow、Immutable和Solana。允許NFT跨鏈轉移的多鏈解決方案將重新定義該領域。

NFT在遊戲中的應用將是另一重點。遊戲道具交易將催生多種商業模式,如強調道具性能、稀缺性和實用性的鏈上分析。

NFT應用於DeFi的一些例子包括:

• Uniswap V3中的流動性提供者頭寸由NFT表示
• Ubisoft Quartz允許用加密貨幣購買稀缺數字產品
• 加州大學伯克利分校拍賣諾貝爾獎發明專利的NFT
• NFT作爲參與獨家活動的門票
• 藝術家向粉絲出售音樂流媒體版權,允許粉絲分享版權

3. 加強對安全的關注

2021年有140億美元加密貨幣被盜,再創新高。DeFi平台總共被盜22億美元。這可能阻止機構參與鏈上協議。

一些主要交易所和協議成爲黑客最新目標。這表明數字資產平台在被更廣泛採用前,還有很多工作要做。

白帽黑客將在保護生態系統方面發揮重要作用。漏洞獎勵對激勵白帽黑客和抑制惡意黑客很重要,有利於提高整體安全性。

隨着加密貨幣普及,詐騙難以避免。加強用戶在網路安全和區塊鏈操作安全方面的教育變得至關重要。

隨着更多資金部署到DeFi協議,安全審計必須引起重視。隨着更多DeFi創新產生,更多漏洞將被發現,推動安全方面的創新。隨着監管要求趨嚴,鏈上安全將引發更大關注。

4. 創新DeFi和質押協議的開發

DeFi

2021年,Uniswap V3的做市商賺取2億美元佣金,但遭受2.6億美元暫時性虧損,淨虧損6000萬美元。尋找解決暫時性損失的方案將成爲2022年重點。爲減少暫時性損失,將建立更多解決方案。

2022年,市場對DeFi領域新協議的興趣將重燃。更傳統的金融應用如利率掉期、期貨、對沖基金和保險將在區塊鏈上推出。全新協議也將出現。

許多新項目將從Curve的代幣經濟以及它幫助Convex和Votium等協議演進的方式中獲得靈感。

根據目前使用趨勢,以太坊主網將變得更昂貴,這將提高主網使用門檻,而Layer對新手更有利。最終,只有大戶和專業交易者才能使用以太坊主網。

質押

新的流動性質押協議將推出,允許人們在不同鏈和項目中質押代幣,然後用這些質押代幣的衍生品參與DeFi。這些流動性質押代幣將由當前持有和鎖倉的代幣支持。

例如,ETH-merge將使用PoS驗證以太坊交易。人們會開始使用stETH等流動性質押代幣來持續賺取利息,目前年化收益率約4.4%。

5. DAO的崛起

去中心化自治組織(DAO)已獲得巨大關注,他們通過融資來購買高價商品,如足球和高爾夫俱樂部,甚至美國憲法原件。

2022年,DAO將證明可以集體構建更多業務模型。隨着BitDAO持有流動資金超25億美元,DAO資金管理將變得更重要。BitDAO成爲主DAO,構建社區,購買多個DAO的股權。

更多科技公司將轉向去中心化組織,包括大型公司。一些公司已成功從中心化實體轉變爲去中心化實體。

DAO爲協議和平台提供了快速籌資和機會,同時讓更多社區成員參與決策。這可能促使新協議和現有協議進行ICO。

DAO存在的一個共同問題是社區規模擴大導致決策緩慢和任務管理不善。圍繞DAO管理的服務工具將變得越來越重要。

6. 去中心化遊戲/P2E經濟的大規模投資和元宇宙

2021年,遊戲領域主題包括"邊玩邊賺"(P2E)、遊戲公會和鏈遊代幣經濟。開發商選擇在區塊鏈上開發遊戲,爲玩家提供低成本交易、快速執行和結算。

2022年,將有更多遊戲直接部署在鏈上,提供永久存儲並支持不同級別的NFT在遊戲市場上交易。將繼續看到致力於遊戲和NFT項目的區塊鏈娛樂工作室崛起。

更多傳統遊戲公司的開發者將進入區塊鏈遊戲領域。許多正在開發的P2E遊戲將在上市時間和遊戲質量之間權衡。

2022年將顯示哪些區塊鏈最適合遊戲開發。Flow已證明適合部署遊戲,而Solana等其他區塊鏈仍具有很大靈活性。

基於區塊鏈的遊戲要求玩家擁有該遊戲的原生NFT,這催生了獎學金項目和遊戲公會。Yield Gaming Guild就是一個典型例子。

公會經理需要確保穩定會員數量,才能讓公會賺取更多代幣。圍繞公會管理的軟件管理系統將是2022年新話題。

如何開發一款能長期吸引玩家興趣的區塊鏈遊戲值得關注。Axie Infinity的收入快速上升後一直下降,突顯出人們對區塊鏈生態系統的興趣變化很快。2022年依然會如此,因此焦點將轉向如何制作一款帶P2E機制的原生區塊鏈遊戲,以吸引玩家長期興趣。

隨着更多資金投入P2E項目,將誕生很多專注於投資區塊鏈遊戲的風投基金。

除遊戲領域的巨額投資外,2021年對元宇宙的關注顯著增加。2022年這一趨勢將繼續。元宇宙或虛擬電商平台上的直播活動將